导语：理财文化万里行，基金走进千万家。欢迎大家搜索【华夏基金投资者教育基地】，关注“2025年‘守住钱袋子·护好幸福家’防范非法金融活动宣传教育工作暨第十三届宣传月”主题投资者教育活动，解锁更多理财知识。
2025年以来，港股市场表现亮眼，交投活跃度显著提升。截至2025年6月8日，恒生指数年内大涨18.61%，恒生科技指数大涨18.32%，领涨全球。
2025年以来，南向资金更是开启了“爆买”港股的模式。然而，这股投资热潮之下，一股暗流悄然涌动：跨境违规揽客生意正借势疯狂生长。
跨境证券交易诈骗“花样”多
境外机构非法提供跨境证券交易服务是指依据境外法律设立的证券期货基金经营机构，通过互联网或者发展代理商等方式，直接或间接面向境内投资者提供境外市场的证券期货基金交易服务，而这种服务未经相关监管部门的授权或批准。
境外机构有多种通过非法提供跨境证券交易服务实施诈骗的手段，常见的有以下几种：
1、利用虚假交易平台
搭建虚假交易软件或网站：诱导投资者下载非法交易软件或APP注册开户，并入
金参与交易。这些平台可能在境外注册，但实际并无合法资质，投资者的资金安全无法得到保障。
制造虚假交易数据：通过后台操控，制造出虚假的交易数据和盈利记录，让投资者误以为平台交易活跃、收益可观，从而吸引更多投资者入金。
2、假冒合法机构或人员
假冒正规机构：不法分子利用与合法证券期货基金经营机构相近或相似名称设立机构，诱骗投资者投资或接受服务。他们可能在境外注册公司，然后通过网络宣传等方式，让投资者误以为是正规机构。
冒充从业人员：冒充证券期货基金从业人员，通过微信、QQ、短视频、互联网广告、短信等方式宣称自己是合法的证券期货基金经营机构及其工作人员，诱骗投资者缴纳费用或转出资金参与稀缺投资机会
3、利用复杂金融产品
推荐高风险产品：诱导投资者参与新品种投资，推荐外汇、贵金属、石油、邮币卡、大宗商品，或者境外指数等新型投资产品。这些产品往往具有较高的风险和复杂性，普通投资者难以理解和把握，容易被不法分子利用。
开展场外期权交易：以提供场外期权投资服务为名，承诺高额回报，吸引投资者参与交易。然而，场外期权是定制化、高复杂性、高风险的金融衍生品，目前境内个人投资者不能直接参与交易，且境内外机构也不具备为境内个人投资者提供相关交易服务的资质。
4、利用熟人关系或社交网络
熟人推介：通过朋友、亲戚等熟人关系介绍，让投资者放松警惕，更容易相信其提供的投资机会。不法分子利用这种信任关系，实施诈骗行为。
社交群组诱导：利用微信、QQ等社交平台建立投资交流群，假扮投资人、专业导师、导师助理等角色，开设语音课程，营造境外股指期货交易高收益氛围，取得境内投资人信任，诱骗投资人入金交易
案例解析：警惕某证券公司跨境业务的“隐匿”行为
案例背景：
近年来，港股市场凭借其独特的投资机会和国际化平台，吸引了众多内地投资者的目光。随着内地企业如宁德时代、老铺黄金、恒瑞医药等龙头企业纷纷赴港上市，港股市场的赚钱效应愈发显著，引发了一波港股开户热潮。
某证券公司成立于2014年，主要面向华人提供美股、港股等全球主要市场的证券经纪和增值服务，并于2019年在美国纳斯达克上市。然而，该公司却在跨境业务中“踩雷”，早在2023年，中国证监会就已明确将互联网券商跨境揽客定性为“非法经营证券业务”，并进行了集中整治。
尽管监管政策明确，但该证券公司却依然“顶风作案”，其2024年第四季度、2025年第一季度的营收同比增幅分别高达77.3%和55.3%，2024年全年营收、2025年第一季度的单季度利润和客户总资产等多项指标均创历史新高，其中2025年第一季度港股开户人数环比增长27%，港股交易金额环比增长78%。在业务快速增长的背后，却隐藏着诸多违规行为。
以下是该证券公司的主要违规行为：
1、伪造材料帮助内地不符合条件客户成功开户
一位80后炒股者通过朋友介绍联系到该证券公司的客户经理T。T在未告知任何监管政策和风险的情况下，直接向其发送了开户链接及开户流程资料，并告知其“选择身份证开户”“银行卡输入中国大陆地区62开头的借记卡进行验证”等重要提示。
该证券公司要求内地投资者开户时上传2023年5月19日前其他境外券商开户成功的邮件截图或账单。然而，该炒股者并无港股或美股证券账户及境外交易记录，于是提交了A股证券账户的交割单，并顺利完成了开户申请，很快收到开户受理通知邮件。
随后，他接到一个北京区号、自称该证券公司客服的电话，称其证明材料不符合要求，稍后会提供新的证明材料，并要求将此材料重新提交开户流程进行审核。果然，他很快收到一封新邮件，附件是某美股券商（由华人创建）的账户证明材料，账户信息是他的真实身份，但证券账户的资金、证券及投资组合权益分配等数据全部都是编造的。他将此材料提交审核后，很快收到该证券公司开户成功的邮件通知并提醒入金操作。
2、通过技术手段为新增客户获取其APP留“后门”
自2023年5月起，内地App应用市场已全部下架该证券公司有关App，但该公司仍在“存量用户安装更新App指引”中暗藏“后门”，为新增内地客户提供App下载安装使用路径。
其中，苹果系统用户只需要下载并安装TestFlight包，并以App测试的名义获得下载安装服务；安卓（Android）系统用户则只需要点击相关链接即可下载App安装文件包；华为、小米和OV等手机用户也被提示需要先关闭系统中类似“强制官方应用市场安装检测”选项即可下载安装App。
相关背景补充：
目前，内地投资者买卖港股的主要途径是向A股券商申请开通“港股通”交易权限，但这需要A股证券账户在开通权限前20个交易日日均资产不低于50万元等硬性门槛，而且目前“港股通”还无法直接参与港股的新股申购，也无法参与交易尚未进入“港股通标的”的热门“次新股”。
（案例来源：中国证券报，《老虎证券港股跨境开户“死灰复燃”》，发布时间：2025年6月4日。）
防范跨境证券交易诈骗，守护“钱袋子”
1、核实机构资质，把好投资第一关
查询合法机构名单：投资者应通过中国证监会网站查询合法证券期货经营机构名单。除合格境内机构投资者（QDII）、“沪港通”“深港通”等机制外，境内投资者参与境外证券交易不受境内法律法规保护。一旦遭遇纠纷或损失，投资者或将面临维权无门的困境。
警惕假冒机构：在选择投资渠道时，务必选择正规的证券、期货、基金经营机构，以及信誉良好的商业银行等服务渠道购买金融产品。同时，可以通过拨打官方客服电话、向监管部门咨询等方式，进一步确认机构和人员的真实性。
2、提高风险意识，增强自我保护能力
关注风险提示：政府部门会根据市场动态和诈骗形势，及时发布非法集资风险提示。这些提示涵盖了最新的诈骗手段、常见的诈骗场景以及相应的防范措施。投资者应密切关注中国证监会、银保监会等政府部门的官方网站、社交媒体账号，以及新闻媒体的相关报道，及时了解最新的风险信息。
学习防诈知识：投资者应主动通过多种渠道学习防诈知识，比如，参加金融机构、社区组织的防诈骗知识讲座，阅读专业的金融防诈书籍、文章，观看防诈宣传视频等，提高自身的风险意识和防范能力。
3、果断行动护权益，举报报案不迟疑
发现异常及时举报：一旦发现可疑行为或疑似诈骗活动，应通过拨打12386 中国证监会热线、当地公安机关报警电话，或登录相关部门的官方举报平台进行举报。
保存证据并报案：如果不幸已经遭受诈骗，投资者要第一时间保存好相关证据，包括交易记录、聊天记录、转账凭证、宣传资料等，并及时向当地公安机关报案，详细陈述事情经过，配合公安机关的调查工作。
免责声明：文章内容不构成投资建议，请投资者独立决策并自行承担风险，过往业绩不预示未来表现，投资需谨慎，详阅基金法律文件。该文章仅限华夏基金投资者教育基地开展投资者教育，未经授权禁止第三方机构或个人以任何形式进行传播、剪辑。
免责声明：市场有风险，选择需谨慎！此文仅供参考，不作买卖依据。
